1.營運資本=流動資産-流動負債=長(cháng)期資本-長(cháng)期資産

營運資本配置比率=營運資本/流動資産=(流動資産-流動負債)/流動資産=1-(1/流動比率)

流動比率=流動資産/流動負債=1/(1-營運資本配置比率)

2.速動比率=速動資産/流動負債

注意：(1)速動資産=流動資産-存貨-預付款項-一年(nián)內(nèi)到期的(de)非流動資産-其它流動資産等(回答(dá)了什麽不是速動資産)，這(zhè)是一個(gè)角度;(2)速動資産包括貨币資金(jīn)、交易性金(jīn)融資産、應收賬款、應收票(piào)據和(hé)其它應收款(回答(dá)了什麽是速動資産)，這(zhè)又(yòu)是一個(gè)角度。

3.現(xiàn)金(jīn)比率=(貨币資金(jīn)+交易性金(jīn)融資産)/流動負債

(比速動比率更近(jìn)一步，直接用可以直接償債的(de)現(xiàn)金(jīn)來(lái)做分子(zǐ)，因為(wèi)速動比率的(de)可靠與否要取決于應收賬款的(de)實現(xiàn)程度。)

4.現(xiàn)金(jīn)流量比率=經營活動現(xiàn)金(jīn)流量淨額/流動負債

注意：關于影響短期償債能力的(de)表外(wài)因素(經常出選擇題)，其中增強短期償債能力的(de)有(yǒu)三條：(1)可動用的(de)銀行貸款指标(2)可以很(hěn)快變現(xiàn)的(de)非流動資産(3)償債能力的(de)聲譽。而降低(dī)短期償債能力的(de)有(yǒu)兩條(1)與擔保有(yǒu)關的(de)或有(yǒu)負債(2)經營租賃合同中的(de)承諾付款。

1. 總債務存量比率關系

資産負債率=負債總額/資産總額

産權比率=負債總額/股東權益總額

權益乘數=資産總額/股東權益總額

長(cháng)期資本負債率=非流動負債/(非流動負債+股東權益)

信 仰提示：非流動負債(或稱長(cháng)期負債)與股東權益的(de)比率關系稱為(wèi)資本結構，這(zhè)也是注會财管教材第十章(zhāng)的(de)主題，實際上(shàng)，國(guó)際知名的(de)财管教科(kē)書(shū)《公司理(lǐ)财》(羅 森著)中的(de)資本結構是負債總額與股東權益總額的(de)比率，考哪門課，看(kàn)哪本書(shū)，參加國(guó)內(nèi)注會考試的(de)我們還(hái)是用長(cháng)期負債與股東權益的(de)比率來(lái)表示資本結構為(wèi)好(hǎo)。

2.總債務流量比率關系

利息保障倍數=息稅前利潤/利息費(fèi)用=(淨利潤+利息費(fèi)用+所得稅費(fèi)用)/利息費(fèi)用

信仰提示：(1)息稅前利潤(EBIT)顧名思義，是指沒有(yǒu)扣除利息和(hé)所得稅之前的(de)利潤。(2)長(cháng)期債務之本金(jīn)暫不需要償還(hái)，但(dàn)利息卻必須要還(hái)，按時(shí)還(hái)利息是讓債務人(rén)相(xiàng)信屆時(shí)你(nǐ)可以還(hái)本金(jīn)的(de)前提，故，利息保障倍數本身(shēn)是可以衡量長(cháng)期償債能力的(de)。下(xià)面的(de)指标與此類同。

現(xiàn)金(jīn)流量利息保障倍數=經營活動現(xiàn)金(jīn)淨流量/利息費(fèi)用

注意1：與利息保障倍數相(xiàng)似，現(xiàn)金(jīn)流量利息保障倍數是以現(xiàn)金(jīn)為(wèi)基礎的(de)利息保障倍數，它比以利潤為(wèi)基礎的(de)利息保障倍數更為(wèi)可靠。

現(xiàn)金(jīn)流量債務比=經營活動現(xiàn)金(jīn)流量淨額/債務總額

注意2：此處債務總額依然是期末數，因為(wèi)需要償還(hái)的(de)是債務的(de)期末金(jīn)額。

關于影響長(cháng)期償債能力的(de)其他(tā)因素，主要是三條，都(dōu)是降低(dī)長(cháng)期償債能力的(de)，包括(1)長(cháng)期租賃(一般是指未體(tǐ)現(xiàn)在資産負債表中的(de)經營租賃)(2)債務擔保(3)未決訴訟。

1.應收帳款周轉次數(率)=銷售收入/應收帳款

應收帳款周轉天數(周期)=365/應收帳款周轉次數

應收帳款與收入比=應收帳款/銷售收入

注意：

(1)應收賬款通(tōng)常是廣義的(de)，應包含應收票(piào)據，注會财管考試時(shí)題目一般會指明(míng)，按照(zhào)題目要求計(jì)算(suàn)即可。

(2)應收賬款周轉不是越快越好(hǎo)，也不是越慢(màn)越好(hǎo)，要綜合考慮銷售方式(賒銷還(hái)是現(xiàn)銷)、信用政策(賒銷期)等因素。

(3)使用平均數比使用期末數可靠。

(4)銷售、應收賬款、現(xiàn)金(jīn)應該同步增加才正常，如果應收賬款增加但(dàn)現(xiàn)金(jīn)存量和(hé)經營活動現(xiàn)金(jīn)流量反而減少，則是銷售出了嚴重問(wèn)題。

2.存貨周轉率=銷售收入(或銷售成本)/存貨

存貨周轉天數=365/存貨周轉次數

存貨與收入比=存貨/銷售收入

注意：使用銷售收入還(hái)是銷售成本，要看(kàn)我們的(de)目的(de)是什麽。如果是為(wèi)了評估存貨的(de)變現(xiàn)能力，就采用銷售收入;如果是為(wèi)了評估存貨管理(lǐ)的(de)業(yè)績，則應采用銷售成本。

最佳存貨周轉不是越快越好(hǎo)，也不是越慢(màn)越好(hǎo)。(與應收賬款結合來(lái)理(lǐ)解)

3.流動資産周轉次數(率)=銷售收入/流動資産

流動資産周轉天數=365/流動資産周轉率

流動資産與收入比=流動資産/銷售收入

注意：流動資産周轉是越快越好(hǎo)的(de)，周轉越快才能用最少的(de)資金(jīn)來(lái)支持更多的(de)交易。

4.營運資本周轉次數(率)=銷售收入/淨營運資本

營運資本周轉天數=365/營運資本周轉率

營運資本與收入比=營運資本/銷售收入

5.非流動資産周轉次數(率)=銷售收入/非流動資産

非流動資産周天數=365/非流動資産周轉率

非流動資産與收入比=非流動資産/銷售收入

6.總資産周轉次數(率)=銷售收入/總資産

總資産周天數=365/總資産周轉率

總資産與收入比=總資産/銷售收入

銷售淨利率=淨利潤/銷售收入

總資産淨利率=淨利潤/總資産=(淨利潤/銷售收入)*(銷售收入/總資産)=銷售淨利率*總資産周轉次數

權益淨利率=淨利潤/股東權益

=(淨利潤/銷售收入)*(銷售收入/總資産)*(總資産/股東權益)

=銷售淨利率*總資産周轉次數*權益乘數

信仰提示：總資産周轉次數和(hé)總資産周轉率是一回事(shì)。

1.市(shì)盈率=每股市(shì)價/每股收益

每股收益=普通(tōng)股股東淨利潤/流通(tōng)在外(wài)普通(tōng)股加權平均股數

2.市(shì)淨率=每股市(shì)價/每股淨資産

每股淨資産=普通(tōng)股股東權益/流通(tōng)在外(wài)普通(tōng)股加權平均股數

3.市(shì)銷率=每股市(shì)價/每股銷售收入，市(shì)銷率也叫“收入乘數”。

每股銷售收入=銷售收入/流通(tōng)在外(wài)普通(tōng)股加權平均股數

請教一個(gè)問(wèn)題。我們給客戶發了貨，客戶也付了90%的(de)款，但(dàn)是我們沒有(yǒu)開(kāi)票(piào)，那(nà)麽納稅義務發生(shēng)了嗎(ma)？

出租房(fáng)屋，商鋪這(zhè)種，稅率2016年(nián)5月(yuè)1号之前是5%，2016年(nián)5月(yuè)1号之後是11%，這(zhè)個(gè)2016年(nián)5月(yuè)1号，指的(de)是房(fáng)産證上(shàng)面的(de)時(shí)間(jiān)，還(hái)是出租這(zhè)個(gè)商鋪的(de)時(shí)間(jiān)啊？

我想問(wèn)下(xià)剛注冊公司的(de)時(shí)候不是有(yǒu)個(gè)認繳出資額嘛，我們公司是去(qù)年(nián)10月(yuè)成立的(de)，認繳出資額是500萬，但(dàn)是現(xiàn)在老(lǎo)闆實際就給公司彙了20萬。那(nà)要什麽時(shí)候繳滿這(zhè)500萬呢(ne)？